Скоро будет полвека с момента рождения нефтедоллара. Его рождению предшествовала арабо-израильская война 1973 года, введение арабскими странами-членами ОПЕК эмбарго на поставку черного золота в США и страны-союзницы. В результате на рубеже 1973-74 гг. произошел четырехкратный рост цен на нефть. Это был мировой энергетический кризис.
Затем в Саудовскую Аравию и другие арабские страны-члены ОПЕК прилетел тогдашний госсекретарь США Генри Киссинджер, заключивший с этими странами соглашения. Самым главным из них было соглашение между Вашингтоном и Эр-Риядом (июнь 1974 года). Вашингтон гарантировал Саудовской Аравии военную безопасность; Эр-Рияд брал на себя обязательство продавать черное золото исключительно за доллары США, а получаемую валюту размещать в американской банковской системе (рециркуляция долларов). Это соглашение знаменовало собой рождение нефтедоллара. Его полувековой юбилей должен наступить в июне 2024 года.
Однако события заставляют некоторых экспертов усомниться в том, что нефтедоллар доживёт до круглой даты. С моей точки зрения, кризис на Украине и вокруг Украины пока не даёт оснований для такого вывода. Однако и в том, что в течение ближайших двух лет он утратит свою монополию на мировом рынке черного золота, сомневаться не приходится.
Начавшаяся в конце февраля санкционная война против России сильно пошатнула в мире доверие к доллару США. Особенно такая санкция, как заморозка валютных резервов России на сумму свыше 300 млрд. долл. И хотя, по оценкам, доля американской валюты в указанной сумме составила примерно треть, а доля евро существенно больше, именно к доллару США возникло особое недоверие. Все прекрасно понимают, что главным инициатором заморозки российских резервов был Вашингтон, который бесцеремонно заблокировал не только свою (долларовую) долю российских резервов в 100 млрд. долл., но и долю на сумму более 200 млрд. долл., за которую формально ответственность несут другие государства.
Завтра американцы могут проделать то же самое с валютными резервами других стран, включая страны-экспортеры черного золота. Например, у Саудовской Аравии золотовалютные резервы на конец марта составили 451,3 млрд. долл., а у ОАЭ – 129,4 млрд. долл. Риски для этих стран ещё выше. В отличие от России их международные резервы состоят почти исключительно из долларов США. Примечательно, что Европа уже давно в качестве основной валюты расчетов по импорту природного газа из России перешла на евро. А вот закупки нефти в России и других странах она осуществляет преимущественно в долларах. Вашингтон ревниво следит за тем, чтобы нефте-долларового стандарта придерживались в равной мере как экспортеры, так и импортеры чёрного золота. Все помнят: когда Вашингтону не понравилось, что Каддафи договорился с европейскими странами о поставках нефти за евро, ливийский лидер был убит.
Идущая санкционная война против России показывает, что прежнего послушания Вашингтону уже нет ни со стороны импортеров, ни со стороны экспортеров черного золота. Ещё до начала санкционной войны появились признаки того, что Эр-Рияд хочет вырваться из-под опеки Вашингтона. Некоторое время назад в СМИ стали появляться сообщения о том, что один из основных импортеров саудовской нефти – Китай – стал убеждать Эр-Рияд перейти хотя бы частично в расчетах с долларов США на китайские юани. Эр-Рияд соглашался с целесообразностью такого валютного маневра, но все-таки побаивался Вашингтона.
Поток саудовской нефти в Китай растет от года к году. В прошлом году Поднебесная приобрела 128 млн. тонн, или 938 млн. баррелей. В денежном выражении это более 70 млрд. долларов, четверть всего экспорта черного золота Саудовской Аравии. Китай уже стал для Саудовской Аравии главным торговым партнером, причем Эр-Рияд закупает в Поднебесной во все больших объемах не только гражданскую, но и военную продукцию.
Весной целесообразность валютного маневра в расчетах за нефть стала особенно очевидной как для Пекина, так и для Эр-Рияда. 15 марта The Wall Street Journal сообщила: «Саудовская Аравия активно ведет переговоры с Пекином о том, чтобы часть своих продаж нефти Китаю оценивать в юанях». По мнению издания, такой шаг поставил бы под угрозу доминирование нефтедоллара на мировом рынке черного золота. В публикации содержится вывод об угрозе планируемого валютного маневра Пекина и Эр-Рияда не только для нефтедоллара, но и вообще для мировой валютой системы, базирующейся на долларе США: «Это также стало бы ударом по сердцу американской финансовой системы, которая за последнее десятилетие воспользовалась статусом доллара как резервной валюты, чтобы напечатать столько долларов, сколько было необходимо для финансирования государственных расходов». Администрация Байдена озабочена слухами о том, что председатель КНР Си Цзиньпин планирует посетить Саудовскую Аравию в ближайшее время.
Еще задолго до санкционной войны Россия предпринимала попытки перевести хотя бы часть своего экспорта нефти на рубли. Президент России Владимир Путин в мае 2006 года в Послании Федеральному Собранию сказал: «Рубль должен стать универсальным средствам для международных расчётов и должен постепенно расширять зону своего влияния. В этих же целях необходимо организовать на территории России биржевую торговлю нефтью, газом и другими товарами. Торговлю – с расчетом рублями. Наши товары торгуются на мировых рынках. Почему не у нас?»
В мае 2008 года было учреждено ЗАО «Санкт-Петербургская товарно-сырьевая биржа», быстро ставшее крупнейшей торговой площадкой в стране. Увы, настоящей торговли нефтью за рубли тогда не получилось. Несмотря на непрерывные разговоры о необходимости дедолларизации российской экономики, нефть на бирже торговалась по-прежнему за доллары, иногда евро, но не за рубли. Были, правда, два случая на бирже: крупный танкер, отправленный «Роснефтью», а также два танкера «Газпромнефти», проданные за рубли. И на этом все кончилось.
Уже после того как президент Путин 23 марта объявил, что Россия будет продавать природный газ Европе за рубли, было сделано ещё одно предложение заместить доллар США рублем в торговле российским черным золотом. Спикер Госдумы Вячеслав Володин 30 марта предложил расширить список экспортных товаров, за которые оплату можно брать в рублях. Он предложил продавать за рубли и другие товары, в первую очередь нефть, а также удобрения, зерно, масло, уголь, металлы, лес.
26 апреля "Роснефть" объявила тендер на 6,5 миллиона тонн нефти с требованием 100% предоплаты в рублях. Но, по данным Reuters, желающих не нашлось. Это был пробный шар. Эксперты говорят, что таким образом Москва психологически готовит мир к тому, что завтра торговля российской нефтью за рубли станет безальтернативной.
Америка в марте объявила о прекращении импорта российской нефти. ЕС анонсировал антироссийское нефтяное эмбарго в рамках шестого пакета санкций, который запускается в мае. Россия начинает переориентировать свой нефтяной экспорт на восток. Прежде всего на Китай и Индию. Последняя уже заключила после начала санкционной войны ряд контрактов с Россией. В СМИ неоднократно сообщалось, что стороны настроены на переход в расчетах по взаимной торговле на национальные валюты – рупию и рубль. Предполагали, что и поставки российской нефти будут оплачиваться либо в рублях, либо в рупиях. Увы, последние сообщения свидетельствуют, что российская нефть будет по-прежнему оплачиваться долларами США, а национальные валюты будут использоваться для оплаты всех остальных товаров. Видимо, Индия боится перегнуть палку. Она и так отказалась вводить санкции против России, несмотря на сильное давление со стороны Вашингтона. И даже нарастила закупки российской нефти на фоне нефтяного эмбарго, объявленного коллективным Западом. Что ж, не исключено, что от доллара в расчетах за нефть Индия откажется позднее.
В заключение хочу сообщить новость, говорящую о том, что прецедент отхода от монополии доллара в торговле нефтью появился. Россия в марте заключила несколько контрактов на поставку в Китай угля и нефти с оплатой в юанях. Поставки угля начались в апреле, а первые партии нефти за юани будут поставлены в мае.
С учетом сказанного я полагаю, что нефтедоллар до своего полувекового юбилея, конечно, доживёт, но в ослабленном виде. В ближайшие два года можно ожидать появления контрактов на поставку нефти, в которых валютой платежа будет не доллар США, а иные валюты. Прежде всего китайский юань. А вот до своих следующих юбилеев нефтедоллар, скорее всего, уже не доживет.
Фото: REUTERS/Dado Ruvic
